1.1 INTERPRETACIÓN DE REFERENCIAS. Los títulos empleados en este documento tienen carácter puramente indicativo y no afectan el contenido y alcance de las disposiciones que encabezan, ni los derechos y obligaciones previstos en tales disposiciones.

Todas las menciones contenidas en el presente instrumento a determinados numerales e incisos son referencias a numerales e incisos del presente documento salvo que específicamente se señale lo contrario.

4.1 Objetivo del Manual Operativo

El presente Manual Operativo de funcionamiento de la Plataforma, establece las actividades que podrán desarrollar los Usuarios y regula la participación de Afluenta en relación con cada uno de ellos y su función como comisionista en el destino de los flujos monetarios.

Los principales objetivos de este documento son los siguientes:

• Establecer pautas operativas para el manejo del negocio de Afluenta a través de la Plataforma.
• Informar acerca de los roles de cada una de las partes.
• Implementar lineamientos respecto del destino y transferencia de los flujos monetarios a través del uso de la Plataforma, con la finalidad de facilitar la inversión en Créditos a través de Contratos de Comisión Mercantil suscritos por los Usuarios Acreditantes y Afluenta.
• Establecer las bases para la obtención de Créditos por parte de los Usuarios Acreditados.
• Definir sistemas de evaluación que permitan el análisis crediticio de los Usuarios Acreditados.
• Establecer los procedimientos para la utilización del servicio de Intercambio, cuando los Usuarios Acreditantes deseen obtener por anticipado los flujos de fondos que tienen en sus participaciones en Créditos.

4.2 Operación

La operación consiste en la utilización de un sistema de inversión en Créditos, sin intermediación financiera, mediante Contratos de Comisión Mercantil sin representación otorgados a favor de Afluenta, en los cuales se faculta a Afluenta para suscribir diversos Contratos de Crédito, de tal manera que se satisfagan las necesidades de los Usuarios.

En este esquema, los Usuarios Acreditantes deberán cumplir con ciertos requisitos previos para poder acceder a los Servicios de Afluenta, para posteriormente iniciar sus inversiones a través de la Plataforma.

Es necesario señalar que, los Recursos de los Usuarios Acreditantes destinados como inversión a la Cuenta de Afluenta, deberán ser canalizados al otorgamiento de los Créditos, así como también en su caso a la adquisición de flujos anticipados elegibles de otros usuarios en la modalidad de Intercambio, de acuerdo a las condiciones pactadas en los Documentos Afluenta.

En tal sentido, Afluenta es tan solo un prestador de servicios que ofrece valores agregados a los oferentes y demandantes de flujos monetarios que deciden integrar una comunidad a través de la Plataforma, por lo que, en ningún momento solicita u obtiene a nombre propio fondos que sean causantes de un pasivo directo o contingente a su cargo, así como de un activo relativo al crédito.

Por su parte, los Usuarios Acreditados, una vez superados los procesos de identificación y admisión crediticia de conformidad con los Términos y Condiciones Generales de Uso, podrán solicitar un Crédito bajo la modalidad de Subasta de Créditos. Esta modalidad permite a los Usuarios Acreditados seleccionar, entre otra información, el monto y el plazo, ofreciendo dichas condiciones a Subasta en la Solicitud de Crédito, en donde los Usuarios Acreditantes ofertarán su participación en dicho Crédito a una tasa de interés igual o inferior a la propuesta.

Una vez adjudicadas las Subastas de Créditos, la Plataforma podrá satisfacer de dos (2) maneras las necesidades de los Usuarios Acreditados: (i) unificando las diversas ofertas de inversión de Créditos en uno solo, con la finalidad de que se cumpla con el monto solicitado por el Usuario Acreditado o (ii) asignando la totalidad del Crédito a un solo Usuario Acreditante (que deberá ser Inversionista Institucional).

Los Recursos de uno o más Usuarios Acreditantes se asignarán exclusivamente al Crédito por el cual hayan resultado adjudicados conforme a la Subasta de Crédito que corresponda, sin tener derecho alguno respecto sobre los restantes Créditos que se hayan subastado y en los cuales no se tenga participación, lo cual no impide que una misma persona participe como Usuario Acreditante en más de un Crédito. Es decir, que el buen o mal compartimiento de un Crédito sólo beneficiará o perjudicará a los Usuarios Acreditantes vinculados al mismo, y no a los restantes.

Finalmente, el Usuario Acreditante recibe la utilidad correspondiente por el otorgamiento, de manera directa, de un Crédito otorgado a un Usuario Acreditado.

6.1 Registro

Como primer paso para poder solicitar los Servicios de Afluenta, las personas físicas o personas morales, deberán registrarse en la Plataforma de Afluenta (www.afluenta.mx ), donde se brindan alternativas para que el potencial Usuario se registre:

6.1.1 Usuario Acreditante (Usuario que desea invertir en Créditos que serán otorgados a Usuarios Acreditados).

6.1.2 Usuario Acreditado (Usuario que solicita un Crédito a los Usuarios Acreditantes).

En el caso de personas físicas:

1. Nombre completo.
2. Identificación oficial vigente (Credencial para votar o pasaporte).
3. Fecha de Nacimiento.
4. Lugar de Nacimiento
5. Domicilio.
6. Clave de inscripción en el Registro Federal de Contribuyentes.
7. Correo Electrónico.
8. Número de teléfono fijo.
9. Número de teléfono móvil.
10. Datos crediticios

En el caso de personas morales:

1. Denominación o razón social de la sociedad.
2. Número y fecha del instrumento público en el cual conste su constitución, así como los datos de su inscripción en el registro público que corresponda.
3. Número y fecha del instrumento público en el cual consten las facultades de su representante legal.
4. Domicilio.
5. Clave de inscripción en el Registro Federal de Contribuyentes.
6. Correo Electrónico de su representante legal.
7. Número de identificación oficial vigente del representante legal de la sociedad (Credencial para votar, cédula profesional o pasaporte). Tratándose de persona física extranjera, el documento migratorio que acredite su condición de estancia en el país de conformidad con lo establecido en la Ley de Migración.
8. Número de teléfono de las oficinas de la sociedad.
9. Número de teléfono móvil del representante legal.

7.1 Introducción

La presente política crediticia formula los procedimientos a ser aplicados por Afluenta para cumplir con los propósitos establecidos:

1. Relacionarse con sus Usuarios de acuerdo a los Documentos Afluenta.
2. Canalizar los recursos económicos entre los Usuarios de acuerdo a los Documentos Afluenta.
3. Mantener el riesgo de las operaciones y de los Usuarios dentro de márgenes controlados.

7.2 Objetivo

La política crediticia tiene en cuenta los hábitos de consumo y capacidades de pago de grupos que representan diversos grados de riesgo, para los cuales fueron establecidos diferentes niveles de riesgos determinados como categorías a través de un análisis de: (i) ingresos mensuales (ii) obligaciones financieras mensuales (iii) ingresos mensuales en el caso de los Usuarios que sean personas morales; (iv) antigüedad laboral, comportamientos e historial crediticio (determinados por patrones de pagos anteriores en otros productos financieros); entre otra información general.

Encuadramos los objetivos crediticios de Afluenta para:

1. Obtener clientes cuyo perfil crediticio sea congruente con los criterios de aceptación definidos
2. Facilitar y realizar la canalización de los flujos monetarios con motivo del otorgamiento de Créditos, la inversión y el proceso de intercambio.

7.3 Sujetos de crédito.

Se define como sujeto de crédito, para efectos de los Documentos Afluenta, a cualquier persona física, mayor de edad y menor de 70 años, con capacidad suficiente para contratar que (i) sea ciudadano mexicano, (ii) mantenga residencia legal en México; (iii) sea titular de una cuenta bancaria en una institución de crédito integrante del sistema financiero mexicano; (iv) su identidad haya podido ser verificada por los controles descritos en el presente Manual Operativo o, en el caso de personas morales, que éstas se encuentren constituidas bajo las leyes de los Estados Unidos Mexicanos y domiciliadas en México, y que sean titulares de alguna cuenta bancaria abierta en una institución de crédito integrante del sistema financiero mexicano, en ambos casos se deberá superar exitosamente la verificación crediticia.

Las personas físicas y morales elegibles para la obtención de Créditos serán las siguientes:

Personas Físicas:

1. Empleados.
2. Personas independientes (Honorarios y/o actividad empresarial) incluyendo, sin limitar a:
   1. Personas con grado de instrucción universitario completo (en todos sus rubros)
   2. Socios y accionistas.
   3. Comerciantes, técnicos, prestadores de servicios y/o productores, así como al personal que desarrolle oficios particulares siempre que los mismos cumplan con las disposiciones fiscales aplicables.
3. Jubilados o pensionados.

Personas Morales:

1. Microempresarios.
2. Pequeñas y Medianas Empresas PYMES.
3. Cualquier tipo de sociedad regulada en la Ley General de Sociedades Mercantiles.

7.4 Procedimiento de análisis

Los siguientes parámetros son establecidos para el procedimiento de análisis, revisión y, en su caso, aprobación de las Solicitudes de Crédito.

7.5 Metodología de aprobación

Es objetivo de Afluenta trabajar con la tecnología para utilizar la información disponible y establecer el modelo de admisión de los solicitantes que puedan requerir el otorgamiento de un Crédito a la comunidad de Usuarios Acreditantes.

8.1 Admisión crediticia

Afluenta requiere a todos los potenciales Usuarios Acreditados tres (3) clases distintas de información: (i) datos personales (en el caso de personas morales se solicitarán los documentos en los cuales conste su constitución); (ii) datos y comprobantes de fuentes de ingresos de personas físicas y morales (incluyendo el tipo de actividad o negocio con los cuales generan dichos sustentos a efecto de verificar su procedencia lícita), y (iii) información financiera diversa.

La información mencionada permite a Afluenta trazar un perfil crediticio que brinde una evaluación apropiada para permitir a los Usuarios Acreditantes tomar la decisión de invertir a fin de originar Créditos. Si existiese información que denota incumplimientos de obligaciones anteriores que anticipara la alta probabilidad de nuevos incumplimientos, el Usuario podrá no ser admitido para solicitar Créditos a través de la Plataforma Afluenta.

Este proceso es central en la creación de una comunidad de Usuarios Acreditantes que inviertan en Créditos para Usuarios Acreditados, ya que se apoya en principios de responsabilidad financiera colectiva. Se busca conocer la capacidad de pago de los Créditos solicitados y para ello se evalúa cómo el Usuario Acreditado genera sus ingresos, cómo maneja sus finanzas y cómo ha cumplido y cumple con sus obligaciones financieras anteriores y actuales.

8.2 Elaboración de la Solicitud de Crédito.

Los potenciales Usuarios Acreditados deberán realizar lo siguiente para poder tener la posibilidad de obtener un Crédito a través de los Servicios de Afluenta:

1. El potencial Usuario Acreditado elaborará la Solicitud de Crédito, completando un formulario en línea que se encuentra en el Sitio y enviando la información necesaria para el análisis crediticio.

En la Solicitud de Crédito se especificarán: (a) el monto total a ser solicitado; (b) [el monto mínimo de aceptación (por el cual tomaría el Crédito)]; (c) la tasa de interés que desea pagar; (d) el plazo que solicita para el pago del Crédito.

La Plataforma verifica las características del potencial Usuario Acreditado para que su Solicitud de Crédito se adapte a (i) una relación de cuota/ingreso que refleje un comportamiento financieramente adecuado bajo los estándares de mercado, y (ii) la tasa de interés a ser pagada a Afluenta, en representación de los inversionistas, dentro de los valores a los cuales éstos están dispuestos a prestar.

2. Una vez concluido el proceso señalado en el punto 1 precedente, la Solicitud de Crédito junto con la información para validar su calificación crediticia, se envía a través del Sitio para su evaluación de acuerdo a los parámetros establecidos en nuestra política crediticia.

3. En caso de ser admitida, se indicará al potencial Usuario Acreditado cómo proceder para formalizar la Solicitud de Crédito.

4. Afluenta podrá anticipar la publicación de la Solicitud de Crédito en el Sitio, si así lo considera conveniente, en función de agilizar los tiempos de la inversión de los Usuarios Acreditantes y el otorgamiento del Crédito, publicación que podrá ser consultada por los Usuarios Acreditantes en el Sitio para su evaluación y eventual participación en la Subasta de Crédito.

5. En ningún caso se procederá a la acreditación de los montos solicitados sin que Afluenta conste la documentación presentada.

En caso de que el proceso de Subasta que se describe en el presente documento sea exitoso, el Usuario Acreditante recibirá una comunicación con las condiciones definitivas del Crédito, misma que de ser confirmada por el potencial Usuario Acreditado, generará la obligación a su cargo de suscribir el Contrato de Crédito con Afluenta, actuando éste en nombre y por cuenta del Usuario Acreditante.

Finalmente, Afluenta procederá a la acreditación del importe neto correspondiente en la cuenta indicada por el Usuario Acreditado.

8.3 Montos a solicitar

El potencial Usuario Acreditado puede pedir Créditos desde $5,000(Cinco mil pesos) hasta $60,000 (Sesenta mil pesos)– o el importe que en el futuro se indique en el Sitio siempre que se comunique oportunamente-, en función de su capacidad de pago determinada por el análisis crediticio oportuno.

Afluenta, basado en criterios de responsabilidad financiera, recomienda que los pagos del Crédito no superen un rango de 30% (Treinta por ciento) de los ingresos netos mensuales que perciben los Usuarios Acreditados – o el importe que en el futuro se indique en el Sitio siempre que se comunique oportunamente– según el perfil crediticio de éstos.

De esa manera, Afluenta favorece un concepto adecuado de manejo de potenciales imprevistos si éstos ocurrieran.

La responsabilidad financiera es un elemento clave de esta comunidad.

(*) o el importe, tasa o plazo que se indique en el Sitio y se comunique oportunamente

8.4 Plazos de los Créditos

Los plazos de los Créditos son de 12, 18, 24, 36 y 48 meses (u otros plazos que se indiquen en el Sitio y se comuniquen oportunamente).

8.5 Publicación de la Solicitud de Crédito.

La publicación de la Solicitud de Crédito será realizada dentro del Sitio, una vez que Afluenta haya admitido la misma y podrán ser evaluadas solamente por los Usuarios Acreditantes registrados y que hayan sido admitidos en el Sitio y en la Plataforma.

En esa publicación estarán reflejados todos los datos que el potencial Usuario Acreditado informara a Afluenta para la validación de su identidad y capacidad crediticia, y el monto y características del Crédito que solicita. En ningún momento esta información incluye datos personales que permitan la identificación de identidad del potencial Usuario Acreditado, la que será en todo momento mantenida en confidencialidad por Afluenta.

En el caso que las Subastas de Créditos no hayan alcanzado el monto previsto en la Solicitud de Crédito, el Usuario Solicitante tendrá la oportunidad de (i) aceptar los fondos obtenidos en la Subasta de Crédito ejecutada; (ii) subastar nuevamente su Solicitud de Crédito o, (iii) desistir de continuar con el proceso.

8.6 Duración de las Subastas de Créditos

Las Subastas tienen una duración de hasta 14 (catorce) Días Naturales – o el importe que en el futuro se indique en el Sitio siempre que se comunique oportunamente-, pudiendo concluir antes en caso de que se reúna el monto total del Crédito solicitado. En ese tiempo los Usuarios Acreditantes podrán evaluar la Solicitud de Crédito publicada y podrán participar a través de Créditos con un mínimo de $50– hasta un máximo del 5 % si es Inversionista 1.0, 20% si es Inversionista Plus o 100% si es inversionista institucional del total de los montos solicitados por los potenciales Usuarios Acreditados – o el porcentaje que en el futuro se indique en el Sitio siempre que se comunique oportunamente.

Las tasas de interés ofrecidas deberán ser iguales o inferiores a las previstas en las Solicitudes de Crédito.

8.7 Aceptación del Crédito

Una oferta de Crédito será vinculante cuando ésta sea aceptada por el Usuario Acreditado e implicará que el Usuario Acreditante no podrá disponer del dinero que mantiene en la Cuenta de Afluenta, equivalente a la oferta que realizó. En el caso que el Crédito no llegue a consumarse por cualquier razón, el dinero se encontrará disponible para el Usuario Acreditante sin ninguna contingencia ni retención.

Una vez finalizada la Subasta y aceptado el Crédito, Afluenta a través de la Plataforma informará a las partes: (a) que el Crédito ha sido completado, y (b) el establecimiento de los términos descritos en la Solicitud de Crédito, mismos que serán: (i) monto del Crédito; (ii) tasas de interés aplicables; (iii) costo anual total; y, (iv) el importe y fecha de vencimiento de cada uno de los pagos con motivo del Crédito.

Finalmente, Afluenta suscribirá el Contrato de Crédito con el Usuario Acreditado y depositará los flujos monetarios en la cuenta informada por éste, quedando así otorgado el Crédito en cuestión.

9.1 Manejo de la cuenta de inversión

Los Usuarios Acreditantes podrán controlar su participación en las Subastas y dar seguimiento a los Créditos y procesos de Intercambio otorgados con motivo de éstas, a través del Sitio, identificando a cada Usuario Acreditante con un nombre de usuario y una clave secreta.

El Usuario Acreditante deberá realizar los procesos de registro y validación de identidad, así como completar la Solicitud de Inversión, en donde deberá proporcionar datos de identidad, sustento y origen de ingresos, como también, el número de su Clabe Interbancaria con la cual pretende vincularse a los servicios de Afluenta. Posterior a la admisión de la Solicitud de Inversión, el Usuario Acreditante deberá firmar un Contrato de Comisión Mercantil con Afluenta.

9.2.1 Modalidad de Inversión Manual “Afluenta Decido”

Es aquella modalidad en donde la participación del Usuario Acreditante se realiza de forma manual y la selección de las Solicitudes de Crédito en las que invertirá el Usuario Acreditante es estrictamente personal. En este caso el Usuario Acreditante busca, a través de los elementos disponibles en el Sitio, Subastas de Créditos que se adapten a su apetito de rentabilidad, riesgo y perfil de los potenciales Usuarios Acreditados a los que desea prestar.

En cada una de las Solicitudes de Crédito, el Usuario Acreditante encontrará información simple de comprender acerca de las características de cada potencial Usuario Acreditado, entre las que se encuentran: (i) [clasificación crediticia emitida en base a la información obtenida en sociedades de información crediticia]; (ii) Ciudad donde vive el potencial Usuario Acreditado; (iii) origen de sus ingresos; (iv) ingreso inferido; (v) indicadores que muestran su comportamiento crediticio (entre otros indicadores); (v) el detalle de la Solicitud de Crédito (incluyendo monto, plazo y tasa máxima); (vi) la estimada relación pagos/ingreso del potencial Usuario Acreditado; y, (vi) el motivo de la Solicitud de Crédito y la descripción del mismo.

Una vez analizada la Solicitud de Crédito, el Usuario Acreditante podrá decidir si desea invertir en el Crédito montos por un mínimo de $50 (Cincuenta pesos) por Solicitud de Crédito – hasta un máximo de 5% (Cinco por ciento) del monto solicitado siendo Inversionista 1.0, 20% si es Inversionista Plus y 100% si es Inversionista Institucional – o el porcentaje que en el futuro se indique en el Sitio siempre que se comunique oportunamente.

Una vez finalizada la Subasta de Crédito, el monto de participación asignado a cada Usuario Acreditante adjudicado pasará a conformar el Crédito.

9.2.2 Modalidad de Inversión Automatizada “Afluenta Planifico”

En esta modalidad, Afluenta en ejercicio de la comisión mercantil, participa en nombre y por cuenta del Usuario Acreditante en las Subastas de Créditos, conforme a los parámetros instruidos por el Usuario Acreditante, aceptando invertir en (i) segmentos de potenciales Usuarios Acreditados; (ii) portafolios, o algún otro indicador agregado por Afluenta que cumpla con las características que el Usuario Acreditante seleccione para invertir los Recursos en uno o más Créditos.

A través de un breve cuestionario, la Plataforma recoge la decisión del Usuario Acreditante respecto de distintas variables que definen su apetito de riesgo, los perfiles crediticios donde desea distribuir su inversión en Créditos y los montos mínimos y máximos con los que desea participar distribuyendo dinero en uno o varios Créditos. De esta manera, el sistema asigna, de acuerdo a las respuestas del cuestionario, la inversión en los distintos Créditos. Finalmente, si las ofertas realizadas a través de la Plataforma de manera automatizada resultan ganadoras el Usuario Acreditante participará de dichos Créditos, los mismos formarán parte de su portafolio de inversión.

Si los Usuarios Acreditantes no resultaran ganadores o fueran desplazados por otros Usuarios Acreditantes, los primeros podrán disponer de los montos que destinaron a las inversiones mencionadas, en otros Créditos u otros Servicios de Afluenta.

9.2.3 Modalidad de Prestar Automatizada en Carteras de Préstamos “Afluenta Óptima”.

El Usuario Acreditante podrá instruir a Afluenta ingresando a la sección de “Afluenta Óptima” a través de la plataforma para que invierta en “Carteras de Inversión” de acuerdo con tres opciones de cartera que se describen más abajo. El término “Cartera de Inversión”, refiere a una pluralidad de participaciones en Créditos que serán seleccionados por Afluenta en el marco de la plataforma, en base a la opción de Cartera definida por Usuario Acreditante.

Existen tres opciones de Cartera de Inversión:

• Cartera Conservadora: En caso de que el Usuario Acreditante defina invertir a través de la Modalidad de Inversión Automatizada en una Cartera Conservadora, el Sistema participará en Subasta de Préstamos y en el Sistema de Intercambio en Créditos que, considerados en conjunto y en forma consolidada con las participaciones de titularidad del Inversor correspondiente, tendrán un riesgo asociado menor al de las Carteras “Moderada” y “Agresiva”, y tendrán un rango de rendimiento estimado menor al de dichas carteras
• Cartera Moderada: En caso de que el Usuario Acreditante defina invertir a través de la Modalidad de Inversión Automatizada en una Cartera Moderada, el Sistema participará en Subasta de Préstamos y en el Sistema de Intercambio en Créditos que, considerados en conjunto y en forma consolidada con las participaciones de titularidad del Inversor correspondiente, tendrán un riesgo asociado mayor al de la Cartera “Conservadora” y menor al de la Cartera “Agresiva”, y tendrán un rango de rendimiento estimado mayor al de la Cartera “Conservadora” y menor al de la Cartera “Agresiva”
• Cartera Agresiva: En caso de que el Usuario Acreditante defina invertir a través de la Modalidad de Inversión Automatizada en una Cartera Agresiva, el Sistema participará en Subasta de Préstamos y en el Sistema de Intercambio en Créditos que, considerados en conjunto y en forma consolidada con las participaciones de titularidad del Inversor correspondiente, tendrán un riesgo asociado mayor al de las Carteras “Conservadora” y “Moderada”, y tendrán un rango de rendimiento estimado mayor al de dichas carteras.

La opción de Cartera de Inversión definida por el Usuario Acreditante, no sólo resultará aplicable para las participaciones de Créditos que sean adquiridas luego de activada la Modalidad de Inversión Automatizada en Carteras, sino que tendrá en cuenta las participaciones que ya fueran de titularidad del Usuario Acreditante previamente a la activación de la Modalidad de Inversión Automatizada en Carteras.

El Usuario Acreditante podrá observar en la plataforma el rango de rentabilidad estimado para la inversión en cada opción de Cartera de Inversión, de las descriptas previamente. Sin perjuicio de ello, dicho indicador de rentabilidad es únicamente una estimación realizada por Afluenta que no garantiza retorno alguno para la inversión de los Usuario Acreditantes, ni que el retorno efectivamente obtenido por los Usuario Acreditantes coincida con el rango estimado para la Cartera en dicho momento. El rango de rentabilidad estimada que se observe en el sitio para cada Cartera se calcula en base a las tasas que se encuentran vigentes para cada segmento de Créditos que se encuentran disponibles en la plataforma al momento en el que dicha rentabilidad se informa. Dicha rentabilidad podrá variar en la medida que varíen las tasas de los Créditos otorgados mediante la plataforma, así como por otros ajustes que defina Afluenta.

Los Usuario Acreditantes podrán en cualquier momento desactivar la opción de Modalidad de Inversión Automatizada por Carteras. Luego de la desactivación de la Modalidad de Inversión Automatizada por Carteras, el Sistema dejará de adquirir participaciones en créditos para mantener la Cartera dentro de la alternativa indicada por el Usuario Acreditante. En dicho caso, los Usuario Acreditantes podrán tomar decisiones sobre las participaciones en los Créditos en los que invirtieron utilizando el resto de las herramientas de la plataforma.

Afluenta podrá incluir dentro de los criterios definidos de cada Cartera los parámetros de definición que considere convenientes, crear nuevas alternativas para esta modalidad, discontinuar alguna, y cambiar para el futuro los parámetros definidos para cada una, mediante indicación en el Sitio. Los cambios en la rentabilidad de cada Cartera de Inversión serán reflejados en el Sitio y en la cuenta MiAfluenta de los Usuario Acreditantes que tuvieran la Modalidad de Inversión Automatizada en Carteras activada.

9.2.4 Modalidad de Adquisición de Derechos de Cobro

Mediante el Intercambio (ver en detalle el apartado Cesión de Derechos de Cobro (“Intercambio”), bajo las modalidades “Afluenta Decido” y “Afluenta Planifico) se permite a los Usuarios Acreditantes que así lo deseen, recuperar de manera anticipada, total o parcialmente, los fondos derivados de los Derechos de Cobro correspondientes a las cuotas aún no vencidas de los Créditos originados a través del uso de la Plataforma, donde tengan participaciones, mediante un proceso de Subasta de Intercambio.

9.3 Pago de los Créditos.

El pago de los Créditos otorgados se realizará utilizando el servicio de domiciliación bancaria o bien, mediante transferencia electrónica de fondos inmediatamente disponibles en la Cuenta del Usuario Acreditante, conforme al Contrato de Crédito. Ver Sección “Procesos de administración de los Créditos”.

10 Procesos de administración de los créditos

El proceso de administración de los Créditos generados abarca principalmente los Servicios de Cobranza y la asignación de los importes que correspondan a cada Usuario Acreditante, incluyendo (i) el destino total o parcial de tales importes a la generación de nuevos Créditos; (ii) su transferencia a la Cuenta del Usuario Acreditante, o su mantenimiento en la Cuenta de Afluenta a la espera de nuevas instrucciones.

10.2 Pago anticipado voluntario

Todos los Créditos solicitados por medio de la Plataforma podrán ser pagados de manera anticipada al vencimiento, siempre y cuando el Usuario Acreditado lo notifique 30 días previos al pago, sin impedimento ni requerimiento alguno.

11 RETRIBUCIÓN DE AFLUENTA

Afluenta tendrá derecho a percibir en calidad de contraprestaciones: (a) las Comisiones previstas en los Contratos de Crédito y en general en los Documentos Afluenta; (b) una retribución por su intervención en el Intercambio por un monto de hasta el 2% (dos por ciento) más IVA del precio de cada Cesión de Derechos de Cobro, también denominado (Honorario por Cesión de Derechos de Cobro), 1% (uno por ciento) más IVA al vendedor y 1% (uno por ciento) más IVA al comprador; y, (c) una retribución por las actividades de Cobranza, en términos de los Contratos de Comisión Mercantil, también definido como Honorarios por Cobranza.

Las Comisiones previstas en los Contratos de Crédito se devengarán con la efectiva acreditación de los Recursos a los Usuarios Acreditados; Las comisiones previstas en el Contrato de Comisión Mercantil se devengarán de los pagos que hagan los Usuarios Acreditados a los Acreditantes; los Honorarios por Cesión de Derechos de Cobro se devengarán con la efectiva acreditación del precio de la Cesión de Derechos de Cobro al Usuario Acreditante, y los Honorarios por Cobranza se devengarán con los pagos que se realicen al amparo de los Contratos de Crédito y conforme a sus términos.

Las Comisiones adicionales que Afluenta determine, se especificarán en el Sitio. Toda modificación o imposición de nuevas Comisiones – incluso por servicios no contemplados en el presente documento deberán comunicarse en el Sitio con un plazo no menor a 15 días calendario antes de su entrada en vigor.

12 Seguro DEL USUARIO ACREDITADO

En el caso de producirse el fallecimiento o incapacidad total permanente del deudor y sujeto a realizar las constataciones correspondientes para verificar que dichos eventos estén cubiertos por las pólizas de seguro que en su caso se contrate, Afluenta podrá cancelar el saldo insoluto del préstamo extinguiendo la obligación correspondiente.

13 Cesión de derechos de cobro (“Intercambio”), BAJO LAS MODALIDADES “AFLUENTA decidO” Y “AFLUENTA planificO”.

Para favorecer la liquidez de las inversiones por medio de la Plataforma de Afluenta, se ha desarrollado un procedimiento para que los Usuarios Acreditantes puedan obtener anticipadamente el flujo de fondos correspondiente a los pagos aún no vencidos de los Créditos en los que han invertido bajo las modalidades “Afluenta DECIDO” y “Afluenta PLANIFICO”.

El servicio señalado, denominado “Intercambio”, comprende dos modalidades: “Intercambio Inmediato” e “Intercambio Tradicional”, que permiten a los Usuarios Acreditantes solicitar a Afluenta la recuperación anticipada de las inversiones realizadas.

El servicio se encuentra disponible permanentemente y operará a partir de que la inversión en préstamos listados por Afluenta tenga un periodo mínimo de 4 meses. Afluenta podrá a su solo arbitrio determinar un periodo mínimo diferente, comunicando a los usuarios de dicha situación oportuna y previamente en el Sitio.

14 GASTOS Y COMISIONES

Constituirán Gastos y Comisiones a favor de Afluenta, los siguientes conceptos:

A ser pagados por el Usuario Acreditante:

• Comisión por adhesión a la plataforma y poder acceder a los servicios que brinda. Esta comisión será pagada por única vez. BONIFICADA HASTA EL 31 DE DICIEMBRE DEL 2016.
• Comisión por el servicio de mantenimiento de cuenta y por el acceso al mercado de subastas de crédito. Esta comisión será pagada de manera mensual en función al monto invertido:

Monto invertido y comisiones expresadas en pesos

**Para el cálculo de los cargos se toman como referencia la antigüedad y el dinero en Afluenta al cierre del mes inmediato interior.

• Comisión por la gestión de cobranza, de hasta el 2% (dos por ciento) más IVA del capital y los intereses cobrados a favor del Usuario Acreditante. Ésta será pagada de manera mensual, reteniendo dicho porcentaje sobre los flujos provenientes de los pagos de los préstamos que ingresan a la Cuenta Afluenta, antes de ponerlos a disposición del Usuario Acreditante. COMISIÓN BONIFICADA PARA PRÉSTAMOS PUBLICADOS HASTA EL 31 DE DICIEMBRE DE 2016.
• o Comisión a la que deberá agregarse el IVA por la gestión de cobranzas que se encuentran en situación de mora por más de 60 días. Esta retribución será retenida de los flujos provenientes de los pagos de los préstamos que ingresan a la cuenta Afluenta, antes de su puesta a disposición del Usuario Acreditante y se cobrará de acuerdo a la siguiente tabla:

A ser pagados por el Usuario Acreditado:

Comisión por gestión de obtención del préstamo. Esta comisión a la que deberá agregarse el IVA será pagada a través de una retención del monto a completarse la subasta y asignarse el préstamo, según la siguiente tabla:

• Comisión por Administración de Cuotas: Afluenta percibirá al vencimiento de cada cuota y en concepto Comisión por Administración de Cuotas un valor de $6 más el 0.085% de los saldos insolutos más el Impuesto al Valor Agregado correspondiente.
• Gestión de cobranza de cuotas en mora a través de terceros que realizarán las acciones de cobro. Se trasladará Usuario Acreditado los costos incurridos.

Toda modificación o imposición de nuevas comisiones a los usuarios – incluso por servicios no contemplados en este documento deberán comunicarse en el sitio con un plazo no menor a 30 días calendario antes de su entrada en vigor.

15 IMPUESTOS

Serán los montos establecidos normativamente y presentes en el Sitio.